Osman Kerem iki Arapça adın birleşimidir. Osman, Nişanyan Adlar'a göre yılan yavrusu ya da toy kuşu anlamına gelir ve Sünni geleneğe göre İslam'ın üçüncü halifesi Osman bin Affan'ın adıdır; Osmanlı devletinin kurucusu da bu adı taşır. Klasik Arapçada /ʿuthmān/ diye söylenen ad, Türkçede en geç 15. yüzyıldan beri Osman diye okunur; Kürtçede Utman ve Hıtman biçimleri hâlâ yaşar. Kerem ise cömertlik ve lütuf demektir; TDK sözlüğü de bağış ve eli açıklık diye açıklar.
Dört hecede okunur (Os-man Ke-rem). Kerem ile biten ikili adlar arasında Ahmet Kerem, Mehmet Kerem ve Yusuf Kerem de vardır; Osman Kerem bunlardan Osman'ın tarihî çağrışımıyla ayrılır. Ekler ikinci ada gelir: Osman Kerem'e, Osman Kerem'in.
